畫法
畫K線圖前應先準備一張坐标紙，按一定的比例标明股價(指數)的相應位置。目前市場上常見的坐标紙一般以10×10(毫米)為小框，100×50(毫米)為大框。若畫上證指數K線圖，縱軸一般可以每毫米代表1個點，而橫軸則每5毫米代表1個交易日。
确定好坐标紙比例後，在畫圖時，應先将開盤價用一小橫線标在日期與股價對應的坐标紙上(橫線寬度可為2毫米)，再将收盤價也用相同寬度的小橫線畫在日期與股價對應的位置上，然後用兩條豎線分别将開盤價的左端與收盤價的左端和開盤價的右端與收盤價的右端連接起來，形成一個矩形實體。
再将最高價對應處的點與實體上端連接，稱為上影線；将最低價與實體下端連接，稱為下影線。收盤價比開盤價高稱之為陽線，畫圖時實體中間留出空白即可。收盤價比開盤價低稱之為陰線，畫圖時應将實體塗黑。如果當天開盤價即為最低價，收盤價即為最高價，則K線圖無上下影線，俗稱“光頭光腳(大/小)陽線”(大或小根據K線實體來定)。
它表明當天行情開盤即漲，多頭占據絕對地位。如果當天開盤價為最高，随後股價下跌，收盤在最低點，則K線圖也無下影線，俗稱“光頭光腳(大/小)陰線”。它表明空頭占絕對優勢。如果當天開盤與收盤處于同一位置，則K線圖上沒有實體，俗稱十字星。如果收盤比開盤略低，則稱為“陽線十字星”；若收盤比開盤略高，則稱為“陰線十字星”。
它表明多空雙方經過一天争頭後基本達到了平衡。若下影線較長(一般為實體的2倍以上)而無上影線或上影線很短，K線形态像一把錘子，俗稱“錘頭”。若上影線較長(一般為實體的2倍以上)而無下影線或下影線很短，K線形态像一把倒轉的錘頭，故俗稱“倒錘頭”。如果開盤與收盤接近，且沒有上影線而有下影線，K線形态像T字形，俗稱“T字星”。如果開盤與收盤接近，而沒有下影線卻有上影線，俗稱“倒T字星”。
在實踐中，K線圖多以交易日為單位來畫，而要想研判中期行情，常要借助周K線、月K線甚至年K線。所謂周K線，是指以周一開盤為開盤價，以周五收盤為收盤價，全周最高和最低價為高低點來畫K線圖。
而月K線則需以一個月的第一個交易日的開盤價、最後一個交易日的收盤價和全月最高與最低價來畫K線圖。對于短線操作者來說，5分鐘K線、15分鐘K線，30分鐘K線和60分鐘K線也具有重要的參考價值。電腦分析軟件一般都有這些分時K線圖，投資者可以利用。在具體研判中，一般要以日K線為主，周K線為輔，分時K線為參考。同時要把指數K線圖與股價中X線圖結合起來分析，以免被機構大戶的騙線所迷惑。
一些典型的K線或K線組合，會不斷地重複出現，如果你掌握了這些規律，将在很大程度上提高你的勝算。底部組合出現時，告訴你股價很快就會上升，要趕快建倉；頂部組合出現時，告訴你風險已大，要及時獲利了結。
對于不懂K線語言的投資者，K張就像一本天書，一些初學者學到了一些K線知識，但沒有掌握其實質，也容易做出錯誤的判斷。一般認為K線的下影線長表示下檔有支撐，但在不同的價位、不同的時間，表達的信息是不同的。在低位，下影線長可以認為下檔有支撐；但在較高的位置，這可能是主力提前出貨，試盤或者騙錢(制造假K線)。不同的人看到同一根K線會得出不同的結論，隻有真正心領神會讀懂的人，才能把握勝算。
多方優勢
之星：中陰線、止跌線和中陽線三根K線的組合，顯示跌勢向漲勢變化，多方獲得優勢。
黃昏之星：中陽線、滞漲線和中陰線三根K線的組合，顯示漲勢向跌勢變化，空方獲得優勢。
曙光初現：相反線的一種，是中陰線和切入陽線兩根K線的組合，顯示下跌遇到頑強抵抗，多頭重新積聚力量。
烏雲蓋頂：相反線的一種，是中陽線和切入陰線兩根K線的組合，顯示上漲遇到頑強抵抗，空頭重新積聚力量。
紅三兵：三根陽線的K線組合，表明多方開始戟，如在底位出現此信号，股價見底回升可能性大。
三隻烏鴉：三根陰線的K線組合，表明空方開始反擊，如在高位出現此信号，股價見頂回落的可能性大。
上升三法：中陽線及三根小陰線的組合，表明多方上攻雖遇阻，但連續多日回調幅度不大，後市将繼續上行。
下降三法：中陰線及三根小陽線的組合，表明空方中遇抵抗，但連續多日反彈幅度不大，後市将繼續下行。
平底：連續兩日遇某低點回升，顯示該低點有一定支撐。
平頂：連續兩日遇某高點回落，顯示該高點有一定阻力。
好友反攻：陰線和極線兩根K線的組合，多方跳低後反彈，股價有企穩迹象。
大陰線：僅表明今日空方占絕對優勢。
錘頭：底部長下影的小陰（陽）線，顯示底部可能已探明。
射擊之星：上行過程中出現的長上影的小陰（陽）線，多方上行遇阻。
光腳陰線：以最低價收盤的陰線，空方尾盤優勢明顯，并可持續到下一交易日。
向下跳空：向下跳空缺口當日未補，下行欲望強烈。
吊頸：上行過程中長下影的小陰（陽）線，顯示多方雖占主動，但盤中多空分歧加大。
形态
倒轉錘頭：底部出現的長上影的小陰（陽）線，顯示多空雙方在底部進行試探性的交鋒。
穿頭破腳：是中陽（陰）線和包線兩根K線的組合，顯示震蕩幅度加大，進入變盤敏感區域。
分離：兩日開盤價相等，卻一陰一陽，顯示變盤前徹底的整理。
身懷六甲：又稱孕線，是中陽（陰）線和孕線兩根K線的組合，怪異的走勢顯示該股将有大動作。
長下影：一根有很長下影線的K線，顯示吓方支撐較強，但也可能是空方在試探性的進攻。
長上影：一根有很長上影線的K線，顯示上擋阻力較大，但也可能是多方在試探性的進攻。
長十字：一種有長上下影線的十字星，可參考螺旋槳和十字星的複合進行研判。
螺旋槳：一根帶長上下影的小陰線或小陽線，表明多空雙方争奪十分激烈，趨勢的不确定性增大。
十字胎：是中陽（陰）線和孕十字星兩根K線的組合，顯示原運動趨勢出現性整理，後市醞釀變盤。
十字星：一根收和開盤相等的K線，顯示多空雙方暫的平衡，宜通過上下影線長度和成交量決定變盤方向。
注意事項
用K線描述市場有很強的視覺效果，是最能表現市場行為的圖表之一。盡管如此，一些常見的K線組合形态隻是根據經驗總結了一些典型的形狀，沒有嚴格的科學邏輯。在應用K線的時候要記住以下幾點。
錯誤率高
市場的變動是複雜的，而實際的市場情況可能與我們的判斷有距離。從經驗統計的結果中可以證明用K線組合來研判後市的成功率不是很高。
其他方法
用其它分析方法已經作出了該買還是該賣的決定之後，才用K線組合選擇具體的采取行動的時間和價格。
不斷調整
根據實際情況，不斷“修改、創造和調整”組合形态組合形态隻是總結經驗的産物，實際市場中，完全滿足我們所介紹的K線組合形态的情況是不多見的。如果一點不變的照搬組合形态，有可能長時間碰不到合适的機會。要根據情況适當地改變組合形态。
為了更深刻地了解K線組合形态，應該了解每種組合形态的内在和外在的原理。因為它不是一種完美的技術，這一點同其它技術分析方法是一樣的。K線分析是靠人類的主觀印象而建立，并且是基于對曆史的形态組合進行表達的分析方法之一。
